Giełda

Po piątkowej sesji FW20M10 (nowa seria): 2492 (+48 pkt od zamknięcia z 19.03.2010: 2444)

• STS wartości: (76,3; 65,4), wskaźnik ponownie przecina się na kupno we Czwartek 25.03
• MACD wartości: (+35,7; +34,8) odczyt niejednoznaczy
• Standard deriviation odczyt: 51,5 (spada)
• Bollinger Bands: znajdujemy się w okolicach górnej wstęgi, w minionym tygodniu środkowe linia wstęgi została obroniona
• CCI (14) = wartość: +140,8. Wskaźnik Zawrócenie w dół po osiągnięciu dodatniej wartości ekstremalnej. Już 4 tygodnie pozostajemy ponad Zero Line
• Średnie EMA 5 i MA 25: EMA 5 nad MA 25 od Środy (03.03); trend wzrostowy
• Formacja świecowa: Harami, Czwartek-Piątek 25-26.03,
• Baza: -4 pkt., LOP: 104 193 (piątek 26.03.)
• Średnie MA100 i MA55 stanowią wciąż istotne wsparcie – poziom: 2362-2372. MA 100 przebiła od dołu MA 55, ale pod bardzo małym kątem

WNIOSKI:

Uważam, że 26.03.2010 to dobry dzień na korektę obecnego trendu wzrostowego. Podobnie jak 10-11.03 tak i teraz, czyli Czwartek-Piątek 25-26.03 mamy do czynienia z odwróceniową formacja świecową – Harami. Wprawdzie wtedy nie zadziałało to najlepiej, to może tym razem będzie lepiej. Przeciwko temu poglądowi przemawia wskazanie STS, który ponownie sygnalizuje  kupno (ale podobnie było 19-21.01, po czym nastąpił wyraźny spadek). Z drugiej strony presję na sprzedaż stwarza napięta sytuacja na CCI, który już czwarty tydzień pozostaje nad linią Zero. Przecięcie od dołu średniej MA 55 przez średnią MA 100 może sygnalizować długoterminowe odwrócenie sytuacji na korzyść byków, jednak wiarygodność tego przecięcia pomniejsza fakt, że średnie przecięły się pod bardzo małym kątem.

Po piątkowej sesji FW20M10 (nowa seria): 2444 (+27 pkt od zamknięcia z 12.03.2010: 2417)

• STS wartości: (59,3; 62,4), wskaźnik wreszcie opuszcza strefę wykupienia i wskazuje na sprzedaż
• MACD wartości: (+36,8; +35,0) obowiązujący sygnał: kupno (od 16.02) ale bliski i możliwy sygnał sprzedaży
• Standard deriviation odczyt: 83,2 (rośnie)
• Bollinger Bands: znajdujemy się w okolicach górnej wstęgi, we Środę wykres odbił się od górnej wstęgi i skierował w dół
• CCI (14) = wartość: +122,3. Wskaźnik nie przebił linii Zero w minionym tygodniu (sygnał Zero Line Reject) i znowu zaczął rosnąć
• Średnie EMA 5 i MA 25: EMA 5 nad MA 25 od Środy (03.03); trend wzrostowy
• Luka spadkowa między 21 a 22 Stycznia zamknięta. Ponownie znaleźliśmy się przy poziomie 2500. Możliwe wystąpienie podwójnego szczytu
• Luka wzrostowa między 16 a 17 marca zamknięta korpusem zarówno na FW, jak i WIG20
• Średnie MA100 i MA55 stanowią wciąż istotne wsparcie – poziom bez zmian: 2358-2364

WNIOSKI:

Dzisiejsze podsumowanie tygodnia mogę zacząć właściwie tak samo, jak przed tygodniem.Wspominałem o możliwości podrośnięcia do 2466, ale okazało się, że jest miejsce na jeszcze więcej. Mimo dużego wykupienia podeszliśmy pod ostatni szczyt, w okolice 2500. Poniedziałkowy spadek (15.03) nie rozpędził się za nadto. Średnie MA 55 i MA 100 (prawie pokrywające się w tej chwili) nie pozwoliły na to. Kupujący pokazują dużą siłę, ale wygaśnięcie serii marcowej mogło doprowadzić do poważnego przegrupowania sił, o czym mogą świadczyć potężne obroty na WIG 20 przekraczające dziś 3 mld złotych.

Bardzo ładnie porusza się nam  indeks pomiędzy liniami z rysunku:

To, co się wydarzy na tej drugiej od góry linii, testowanej już kilkakrotnie, która w styczniu zamieniła się ze  wsparcia w opór rozstrzygnie o kiernku na dłuższy czas.

Po piątkowej sesji FW20: 2417 (+21 pkt od zamknięcia z 5.03.2010: 2396)

• STS wartości: (86,2; 88,6), wciąż w strefie wykupienia, w której pozostajemy od ponad tygodnia
• MACD wartości: (+36,8; +23,4) obowiązujący sygnał: kupno (od 16.02)
• Standard deriviation odczyt: 75,2 (rośnie)
• Bollinger Bands: znajdujemy się w okolicach górnej wstęgi
• CCI (14) = wartość: +85,5. Uwaga na możliwość wystąpienia sygnału Zero Line Reject
• Średnie EMA 5 i MA 25: EMA 5 nad MA 25 od Środy (03.03); trend wzrostowy
• BAZA: +1 pkt.; LOP: 97 982  (piątek 12.03)
• Kontrakty doszły w Piątek do poziomu luki spadkowej między 21 a 22 Stycznia. Luka na razie obroniona
• Parospadkowe formacje świecowe: Środa – Czwartek: Harami, Piątek: Spadająca gwiazda
• Średnie MA100 i MA55 stanowią teraz istotne wsparcie – poziom 2358-2364

WNIOSKI:

Dynamika wzrostu mocno przyhamowana ale i tak znaleźliśmy się 21 pkt. wyżej od zamknięcia z Piątku 5 marca. Wygląda, że owoc w postaci WIG20 rośnie sobie i dojrzewa, żeby w końcu w wyniku naturalnego porządku rzeczy spaść, chociaż to charakterystyczne dla jesieni, a tu do nas przychodzi wiosna. STS pozostający wciąż w rejonach wykupienia i formacje świecowe mogą być zapowiedzią odwrócenia tendencji na spadkową. Ale gdyby tak się stało, do pokonania mocne wsparcie w postaci przybliżonych do siebie średnich MA100 i MA55. Cały przyszły tydzień możemy być wciąż świadkami dość chaotycznych ruchów ze względu na piątkowe wygasanie marcowej serii kontraktów. Analiza zniesień wewnętrznych, zewnętrznych i technika APP pozostawia według mnie jeszcze pewien margines na wzrost do strefy 2460-2466, ale nie koniecznie musimy tam dojść. Czarne chmury jednak się zbierają i skoro już wywołałem tą jesień, to czas żeby spadł deszcz.

Po piątkowej sesji FW20: 2396 (+156 pkt od zamknięcia z 26.02.2010: 2240)

• STS wartości: (96,0; 95,1), bardzo wysoka wartość w strefie wykupienia
• MACD wartości: (+24,2; -8,0) obowiązujący sygnał: kupno (od 16.02)
• Standard deriviation odczyt: 61,1 (rośnie)
• Bollinger Bands: środkowa linia wstęgi została przebita w Poniedziałek, a we Wtorek wykres znalazł się już na górnej wstędze, a po Piątku jest już nad górną wstęgą
• CCI (14) = wartość: +151,9 spada po osiągnięciu we Wtorek dodatniej wartości ekstremalnej +222
• Średnie EMA 5 i MA 25: EMA 5 przebija w minionym tygodniu MA 25 we Środę (03.03); trend wzrostowy
• BAZA: +7 pkt.; LOP: 98 609  (piątek 05.03)
• Wydawało się, że średnie MA100 i MA55 znajdujące się blisko siebie stworzyły silną barierę przed popytem, zostały jednak przebite

WNIOSKI:

Popyt pokazał na co go  stać w minionym tygodniu. Średnia EMA5 przebijając od dołu MA25 odwróciła jednak trend. Przebicie MA100 i MA55 oraz 61,8% spadków od 20.01 każe poważniej traktować te wzrosty. W tym momencie jednak lokomotywa musi trochę odpocząć bo pary na kontynuację wzrostów już coraz mniej – STS znajduje się w strefie wykupienia, a jego odczyt wzmacnia osiągnięcie przez CCI wartości ekstremalnej: +222 we Wtorek.

Po piątkowej sesji FW20: 2240 (-25 pkt od zamknięcia z 19.02.2010: 2265)

• STS wartości: (28,9; 35,4), wskazanie wciąż sprzedaż od przecięcia po poniedziałkowej sesji, ale zaczyna zawracać przed strefą wyprzedania
• MACD wartości: (-24,7; -30,5) obowiązujący sygnał: kupno (od Środy 16.02)
• Standard deriviation odczyt: 60,0 (spada)
• Bollinger Bands: na początku tygodnia wykres ceny zbliżył się do środkowej linii wstęgi, ale jej nie pokonał
• CCI (14) = wartość: -3,6, podąża w górę po osiągnięciu we Czwartek ujemnej wartości ekstremalnej – 113
• Średnie EMA 5 i MA 25: EMA 5 pod MA 25 od Wtorku (26.01); trend spadkowy
• BAZA: -25 pkt.; LOP: 97 983  (piątek 26.02)
• Średnia MA200 znowu powstrzymała przed pogłębieniem spadków

WNIOSKI:

Wspomniane tydzień temu Zgęszczenie (2299-2312) nie dało się rozwinąć wzrostom (najwyższy poziom FW20H10 – 2291 miał miejsce w Poniedziałek). Dodatkowo, czwartkowe zahamowanie spadków, które nie przekroczyły minimalnej wartości z dnia 8 lutego, podsuwają mi przypuszczenie, że obecnie znajdujemy się w fali czwartej (będącej trójkątem zwężającym się) impulsu spadkowego (początek tej fali widzę 11.02.; przy czym mamy za sobą pkt. A i B trójkąta, pozostały jeszcze C, D i E). Bardzo dobrych podpowiedzi w ostatnim czasie dostarcza nam średnia MA200 – to na niej we Czwartek zatrzymały się spadki i wciąż jest to aktualny opór. W zbliżającym się tygodniu będę obserwował zachowanie kombinacji średnich EMA5 i MA25 i spodziewam się ich zbliżenia, ale nie przecięcia.

Po piątkowej sesji FW20: 2265 (+56 pkt od zamknięcia z 19.02.2010: 2209)

• STS wartości: (83,4; 71,9), wskaźnik wkracza w strefę wykupienia
• MACD wartości: (-28,2; -49,1) obowiązujący sygnał: kupno (od Środy 16.02)
• Standard deriviation odczyt: 80,8 (zaczyna spadać)
• Bollinger Bands: wykres ceny zbliżył się do środkowej linii
• CCI (14) = wartość: +16, nastąpiło przebicie Zero Line od dołu
• Średnie EMA 5 i MA 25: EMA 5 pod MA 25 od Wtorku (26.01); trend spadkowy
• BAZA: +16 pkt.; LOP: 107 925  (piątek 19.02)
• Luka spadkowa między 4 a 5 lutym nie została zamknięta

WNIOSKI:

Anonsowane tydzień temu odbicie zrealizowało się. Wzrosty doszły w do poziomu luki z 4-5.02. Luka ta nie została zamknięta. Nie został również pokonany poziom Zgęszczenia 2299-2312 (wyliczony na podstawie spadków od 20.01). Dzień 17 luty był dobrym dniem na zwrot i powrót do spadków (55 sesja od bardzo wyraźnego odbicia z dnia 27.11.2009). I ze spokojem czekałbym na kontynuację rozpoczętego 20.01 stycznia trendu, gdyby nie parę niepokojących sygnałów, do których należy przekroczenie ważnych oporów w Stanach, MACD, który wygenerował sygnał kupna na polskim rynku, no i może jeszcze ponownie dodatnia baza. Wydaje się, że przebicie przez FW20H10 poziomu 2313 pkt. zaneguje spadki. Rozwiązanie zagadki, co jest grane kryje się w dobrym policzeniu fal Elliotta.